Mgmt. fee
Annual cost impact
Risk
Morningstar Rating
Fund facts
Fund type
Fund assets
ISIN
Start date
UCITS
Asset managers
Break time
Benchmark index
NAV
Base currency
Date
Purchase fee
Sales tax
Fund type
Largest holdings
Total: 47 holdings
Industries
92.43% of the fund's holdings analyzed
Style
92.43% of the fund's holdings analyzed
Fees
Annual cost impact
Mgmt. fee
Fees and charges
Transaction costs
Other fees
Risk
Risk
Sharpe Ratio 3y
Standard deviation 3y
Standard deviation 5y
Tracking error 3y
Sustainability
Sustainability as a goal
Promoting sustainability
Carbon footprint
Carbon footprint fund category
Share of fund with climate targets
Exclusions
Controversial weapons
Exploration and extraction of coal, oil and gas
Combustion of coal
Production of tobacco products
Gambling for money
Production of pornographic material
Companies that violate international conventions and do not show a willingness to change
Market developments
Augusti 2025 Marknaderna var lugna i augusti, men riskaptiten förblev relativt hög inom både aktier och krediter. Flera aktieindex steg i lokal valuta, med kinesiska aktier och amerikanska småbolag i täten. Kreditspreadarna är fortsatt pressade och ränterörelserna var små. Den amerikanska centralbanken har signalerat att en räntesänkning i september är möjlig efter årets pausläge, vilket tryckt ned amerikanska långräntor lite. De amerikanska tullarna ser ut att bli mindre omfattande än befarat, och det har sammantaget stärkt företagsförtroendet något. Kronan stärktes under månaden och dämpade därmed globala fonders avkastning för svenska investerare.
Monthly comment
Augusti 2025 Fonden steg under augusti månad med 1,92% vilket kan jämföras med SBX, fondens jämförelseindex, som gick upp med 1,27% under samma period. Fonden har gått bättre än index om man jämför med 12 månader bakåt i tiden. Även om man jämför med fem år har fonden gått bättre än sitt jämförelseindex. Den starka utvecklingen för fonden jämfört med index under augusti månad kan till stor del förklaras av fondens exponering inom läkemedelssektorn. Innehaven i Astrazeneca, Novo Nordisk och Lundbeck bidrog positivt till relativavkastningen. Även övervikter i andra defensiva bolag som Essity och MOWI gav positiva bidrag under perioden. Fonden har inte gjort några större förändringar under augusti månad som för övrigt präglades av en ganska avvaktande marknad med fokus på centralbankernas framtida agerande. Fondens har fortsatt en ganska defensiv exponering vilket innebär att fondens beta nu är 0,89. Sverige Vision har en ganska stor undervikt inom industrisektorn samt en övervikt inom banksektorn. Även läkemedelssektorn är en stor övervikt trots att sentimentet i sektorn har varit negativ under 2025.
Erik Kjellgren
Förvaltare
Anställd sedan: 2021-09-01 Utbildning: M.Sc. Economics I branschen sedan: 1998
Martin Persson
Förvaltare
Anställd sedan: 2022-01-03 Utbildning: Master International Business Studies I branschen sedan: 1994
Länsförsäkringar Fondförvaltning AB (publ)
Organisationsnummer: 556364-2783
Styrelsens säte: Stockholm