Länsförsäkringar Sparmål 2020

Mgmt. fee

0.50%

Annual cost impact

0.57%

Risk

Morningstar Rating

Fund facts

Fund type

Mixed fund

Fund assets

4,769 MSEK

ISIN

SE0000837106

Start date

10/1/1998

UCITS

Asset managers

Helena Billsson, Mikael Bolander, Erik Gerestrand

Break time

kl 15.00 på bankdagen

Benchmark index

Handelsbanken Sweden All T-Bill NR SEK 15%, Morningstar Sweden LM PAB Sel NR SEK 8%, MSCI EM ex sel. sec. clim. act. 75% 2%, MSCI WORLD ex sel. sec. clim. act. 75% 17%, Bloomberg Global Agg hedged SEK 29%, Handelsbanken HMT123 29%

NAV

287.22

Base currency

SEK

Date

7/1/2025

Purchase fee

0.00%

Sales tax

0.00%

Fund type

Interest-bearing instruments

67.75%

Equities

27.10%

Other

5.14%

Largest holdings

Länsförsäkringar Global Index

15.66%

SEB FRN Fond A

13.09%

BGF Euro Flexible Income Bond X2 SEK H

10.61%

iShares Euro Corp Bd ESG SRI Idx Fl € A

8.45%

Länsförsäkringar Sverige Index

8.32%

Total: 30 holdings

Industries

Information technology

21.85%

Finance

21.72%

Industry

16.84%

Consumer discretionary

8.90%

Health Care

8.29%

Style

Large mixed companies

36.39%

Large growth companies

21.19%

Large value Companies

20.25%

Mid-cap blend companies

9.33%

Medium growth companies

7.01%

Fees

Annual cost impact

0.57%

Mgmt. fee

0.50%

Fees and charges

0.56%

Transaction costs

0.01%

Other fees

Risk

Sharpe Ratio 3y

0.22

Standard deviation 3y

7.75%

Standard deviation 5y

7.13%

Tracking error 3y

Sustainability

Sustainability as a goal

Promoting sustainability

Carbon footprint

58.70

Carbon footprint category

56.02

Share of fund with climate targets

30%

Exclusions

The fund uses exclusion criteria for direct investments, which means that the fund does not invest directly in controversial weapons. Nor in companies with more than 5% of their revenues from tobacco production, fossil fuel exploration and extraction, coal burning or gambling. It also excludes companies that violate international conventions and do not demonstrate a willingness to change. However, as the fund invests in other funds, there may be indirect holdings in companies involved in these activities.

Market developments

Maj 2025 Riskaptiten ökade i maj. Trumps tullhot dominerade nyhetsflödet, men marknaden valde att fokusera på att förhandlingar pågår - nu även med Kina och EU. Tullarna påverkar global handel. Företag tidigarelade leveranser inför nya tullar, vilket bidrog till lageruppbyggnad. Aktiemarknadens uppgång var bred och drevs av tillväxtbolag inom teknologi och industri. Globala aktier utvecklades starkare än svenska. Kreditspreadar för företagsobligationer krympte, vilket signalerar minskad oro för företagsspecifik risk. Amerikanska långräntor steg dock på oro för hur de stora budgetunderskotten ska hanteras. Svenska långräntor var mer stabila och kronan stärktes ytterligare något i maj.

Monthly comment

Maj 2025 Fonden avkastade 1,38 % under månaden, vilket var bättre än fondens jämförelseindex. Under perioden hade fonden en högre kreditexponering än sitt jämförelseindex, vilket bidrog positivt då kreditspreadarna minskade. Fonden har en lägre exponering mot svenska räntebärande tillgångar och en större exponering mot globala räntebärande tillgångar än fondens jämförelseindex. Detta påverkade avkastningen negativt, då de amerikanska räntorna steg under månaden, vilket missgynnade placeringar i globala räntor. Svenska räntor rörde sig mer sidledes och svenska ränteplaceringar var relativt stabila under månaden. Sedan årsskiftet har fonden avkastat i linje med sitt jämförelseindex.

Helena Billsson

Förvaltare

Anställd sedan: 2011-08-01 Utbildning: M.Sc. Economics I branschen sedan: 1999

Mikael Bolander

Förvaltare

Anställd sedan: 2017-03-29 Utbildning: M.Sc. Business Administration I branschen sedan: 2004

Erik Gerestrand

Förvaltare

Anställd sedan: 2014-09-15 Utbildning: M.Sc. Economics and Computer Science I branschen sedan: 2004

Fund managers website

Länsförsäkringar Fondförvaltning AB (publ)

Organisationsnummer: 556364-2783

Styrelsens säte: Stockholm